Annarode ligt in het uiterste zuidoosten van de Harz op de grens van de bergen met het voorland van de Harz. De nederzetting heeft ongeveer 500 inwoners en ligt ongeveer 320 meter boven zeeniveau. De overgang van de bergen naar het bovenstroomse heuvellandschap is waarschijnlijk nergens anders zo soepel en onopvallend als hier.
Annarode werd voor het eerst genoemd in een document dat in 1400 voor het nageslacht bewaard is gebleven. Een opvallend gebouw in het centrum van het dorp is de Sint-Annakerk. Deze kerk is gemaakt van zandsteen, dat werd gewonnen in de steengroeven van het naburige dorp Siebigerode. Bij de kerk, voor de pastorie, staat de indrukwekkende en meer dan 100 jaar oude Luther-eik.
Een bijzondere attractie is het arboretum Annarode in het noorden van het dorp, deze boomtuin in de vorm van een park is midden jaren negentig aangelegd. Het herbergt meer dan honderd inheemse en exotische bomen en struiken.
De bosrijke omgeving rond Annarode, die wordt gekenmerkt door lichte hoogteverschillen, is ideaal om te wandelen. In het koude seizoen nodigen ook een rodelbaan en verschillende langlaufloipes uit tot sporten.
Annarode is gemakkelijk met de auto te bereiken. De Bundesstraße 86 loopt door het centrum van de stad en loopt in het noorden verder naar Mansfeld en Hettstedt en in het zuiden naar Riestedt en Sangerhausen. Dit maakt Annarode een goed startpunt voor excursies naar het zuidelijke en oostelijke Harz-voorland en de beneden Harz.